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M&T Bank Corporation

MTB

NYSEFinancial ServicesBanks - Regional

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盤後

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GoAI 研究快照

簡明呈現最新可用的模型資訊。

2026年7月10日

GoAI評分

Buy

Favorable setup — positive multi-factor alignment

估值

76

Undervalued

動能

64

Gaining

情緒

69

Bullish

風險韌性

85

Low Risk

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公司概況

公司網站

M&T Bank Corporation functions as a bank holding entity, delivering a broad spectrum of financial solutions to both commercial enterprises and individual consumers. Its Business Banking division caters to small businesses and professionals, providing essential services such as deposit accounts, credit facilities, and treasury management solutions. The Commercial Banking arm extends its reach to middle-market and large corporate clients, supplying a robust suite of offerings including deposit products, commercial loans and leases, letters of credit, and sophisticated cash management tools. Dedicated to Commercial Real Estate, the company engages in the origination, sale, and servicing of commercial property loans, alongside offering deposit services tailored for this sector. The Discretionary Portfolio segment focuses on internal financial management, overseeing deposits, investment securities, residential real estate loans, and other assets, while also managing short- and long-term borrowed funds and foreign exchange operations. Through its Residential Mortgage Banking segment, M&T originates home loans for consumers, subsequently selling these loans in the secondary market. It also acquires servicing rights for loans initially originated by other institutions. The Retail Banking segment serves individual customers with a diverse array of financial products, including demand, savings, and time deposit accounts; various consumer installment loans such as automobile and recreational vehicle financing; home equity loans and lines of credit; credit cards; and investment vehicles like mutual funds and annuities. Beyond these, M&T Bank offers specialized financial services encompassing trust and wealth management, fiduciary and custodial services, insurance brokerage, institutional securities services, and investment management. Customers can access these services through an extensive network of physical banking offices, dedicated business banking centers, as well as via telephone, online platforms, and automated teller machines (ATMs). As of December 31, 2021, the corporation maintained 688 domestic banking locations across New York, Maryland, New Jersey, Pennsylvania, Delaware, Connecticut, Virginia, West Virginia, and the District of Columbia. Additionally, it operates a full-service commercial banking office in Ontario, Canada. M&T Bank Corporation, established in 1856, has its corporate headquarters situated in Buffalo, New York.

產業
Banks - Regional
部門
Financial Services
總部
US
執行長
Rene F. Jones
上市以來
1980年3月17日
僱員
21,662

市場位置

日內區間

目前US$241.79,

52週區間

目前US$241.79,

開盤價
US$241.22
前收盤價
US$240.34
成交量
0
0× 平均值
平均成交量
107.34萬
日均成交量
市值
350.43億 USD
貝塔
0.57
市場參考 1
50天平均值
US$243.11
低於平均水平-0.54%
200天平均值
US$218.09
高於平均水平+10.87%

財務數據

財務快照

最近十二個月

估值與收益率

企業價值
258.33億 USD
EV/EBITDA
6.53×
盈餘收益率
9.04%
自由現金流收益率
9.07%

獲利能力和效率

股東權益報酬率
9.77%
資產報酬率
1.34%
投入資本報酬率
6.75%

財務健康

流動比率
0.32×
奧特曼 Z 分數
0.35
皮奧特羅斯基 F 分數
6 共 9 個

財務報表

利潤率趨勢

獲利能力占已公布營收的百分比。

毛利率營業利益率淨利潤率
毛利率、營業利益率和淨利率趨勢107%75%43%11%毛利率,2021會計年度:99.36%毛利率,2022會計年度:88.84%毛利率,2023會計年度:69.98%毛利率,2024會計年度:64.31%毛利率,2025會計年度:74.62%營業利益率,2021會計年度:40.40%營業利益率,2022會計年度:30.96%營業利益率,2023會計年度:28.94%營業利益率,2024會計年度:24.69%營業利益率,2025會計年度:29.99%淨利潤率,2021會計年度:30.60%淨利潤率,2022會計年度:23.61%淨利潤率,2023會計年度:21.92%淨利潤率,2024會計年度:19.31%淨利潤率,2025會計年度:23.16%2021會計年度2022會計年度2023會計年度2024會計年度2025會計年度
2021會計年度的毛利率為99.36%。 2022會計年度的毛利率為88.84%。 2023會計年度的毛利率為69.98%。 2024會計年度的毛利率為64.31%。 2025會計年度的毛利率為74.62%。 2021會計年度的營業利益率為40.40%。 2022會計年度的營業利益率為30.96%。 2023會計年度的營業利益率為28.94%。 2024會計年度的營業利益率為24.69%。 2025會計年度的營業利益率為29.99%。 2021會計年度的淨利潤率為30.60%。 2022會計年度的淨利潤率為23.61%。 2023會計年度的淨利潤率為21.92%。 2024會計年度的淨利潤率為19.31%。 2025會計年度的淨利潤率為23.16%。

損益趨勢

營收

123.09億 USD-8.18%

營業利益

36.92億 USD+11.54%

淨利

28.51億 USD+10.16%
損益趨勢 圖表145.6億 USD99.41億 USD53.23億 USD7.04億 USD營收,2021會計年度:60.76億 USD營收,2022會計年度:84.38億 USD營收,2023會計年度:125.07億 USD營收,2024會計年度:134.05億 USD營收,2025會計年度:123.09億 USD營業利益,2021會計年度:24.55億 USD營業利益,2022會計年度:26.12億 USD營業利益,2023會計年度:36.19億 USD營業利益,2024會計年度:33.1億 USD營業利益,2025會計年度:36.92億 USD淨利,2021會計年度:18.59億 USD淨利,2022會計年度:19.92億 USD淨利,2023會計年度:27.41億 USD淨利,2024會計年度:25.88億 USD淨利,2025會計年度:28.51億 USD2021會計年度2022會計年度2023會計年度2024會計年度2025會計年度
2021會計年度的營收為60.76億 USD。 2022會計年度的營收為84.38億 USD。 2023會計年度的營收為125.07億 USD。 2024會計年度的營收為134.05億 USD。 2025會計年度的營收為123.09億 USD。 2021會計年度的營業利益為24.55億 USD。 2022會計年度的營業利益為26.12億 USD。 2023會計年度的營業利益為36.19億 USD。 2024會計年度的營業利益為33.1億 USD。 2025會計年度的營業利益為36.92億 USD。 2021會計年度的淨利為18.59億 USD。 2022會計年度的淨利為19.92億 USD。 2023會計年度的淨利為27.41億 USD。 2024會計年度的淨利為25.88億 USD。 2025會計年度的淨利為28.51億 USD。
項目(USD)2025會計年度2024會計年度2023會計年度2022會計年度2021會計年度
營收123.09億 USD134.05億 USD125.07億 USD84.38億 USD60.76億 USD
銷貨成本31.24億 USD47.84億 USD37.54億 USD9.42億 USD3900萬 USD
毛利91.85億 USD86.21億 USD87.53億 USD74.96億 USD60.37億 USD
銷售、一般及管理費用32.42億 USD33.78億 USD32.23億 USD29.67億 USD21.8億 USD
營業費用54.93億 USD53.11億 USD51.34億 USD48.84億 USD35.82億 USD
利息收入104.86億 USD110.26億 USD102.24億 USD62.47億 USD39.39億 USD
利息支出35.38億 USD41.74億 USD31.09億 USD4.25億 USD1.14億 USD
折舊和攤銷2.64億 USD5.08億 USD4.97億 USD4.35億 USD3.24億 USD
營業利益36.92億 USD33.1億 USD36.19億 USD26.12億 USD24.55億 USD
淨利28.51億 USD25.88億 USD27.41億 USD19.92億 USD18.59億 USD

公司資料更新於 2026年8月24日。

財報歷史與展望

EPS優於預期率
90%
優於預期9次、低於預期1次、符合預期0次
平均EPS意外幅度
+8.65%
10 類似報告
最新每股收益結果
5.35
預估4.66 · 優於預期14.81%

EPS:實際值與預估值

近期已公布業績

實際值預估值
季度EPS實際值與預估值圖表5.564.763.973.1725年第2季低於預期25年第3季優於預期25年第4季優於預期26年第1季優於預期26年第2季優於預期26年第3季優於預期26年第4季預估值27年第1季預估值
2025年第2季,2025年4月14日公布:實際值3.38,預估值3.4,預估差異-0.59%,低於預期。 2025年第3季,2025年7月16日公布:實際值4.28,預估值3.99,預估差異+7.27%,優於預期。 2025年第4季,2025年10月16日公布:實際值4.87,預估值4.43,預估差異+9.93%,優於預期。 2026年第1季,2026年1月16日公布:實際值4.67,預估值4.48,預估差異+4.24%,優於預期。 2026年第2季,2026年4月15日公布:實際值4.18,預估值4.02,預估差異+3.98%,優於預期。 2026年第3季,2026年7月15日公布:實際值5.35,預估值4.66,預估差異+14.81%,優於預期。 2026年第4季,2026年10月16日公布:實際值—,預估值4.94,預估差異—,無法使用。 2027年第1季,2027年1月19日公布:實際值—,預估值4.96,預估差異—,無法使用。

營收:實際值與預估值

近期已公布業績

實際值預估值
季度營收實際值與預估值圖表26.55億25.05億23.54億22.04億25年第2季低於預期25年第3季優於預期25年第4季優於預期26年第1季優於預期26年第2季優於預期26年第3季優於預期26年第4季預估值27年第1季預估值
2025年第2季,2025年4月14日公布:實際值23.06億 USD,預估值23.45億 USD,預估差異-1.64%,低於預期。 2025年第3季,2025年7月16日公布:實際值23.96億 USD,預估值23.89億 USD,預估差異+0.30%,優於預期。 2025年第4季,2025年10月16日公布:實際值25.13億 USD,預估值24.41億 USD,預估差異+2.96%,優於預期。 2026年第1季,2026年1月16日公布:實際值24.75億 USD,預估值24.73億 USD,預估差異+0.09%,優於預期。 2026年第2季,2026年4月15日公布:實際值24.41億 USD,預估值24.3億 USD,預估差異+0.44%,優於預期。 2026年第3季,2026年7月15日公布:實際值25.32億 USD,預估值24.63億 USD,預估差異+2.82%,優於預期。 2026年第4季,2026年10月16日公布:實際值—,預估值25.32億 USD,預估差異—,無法使用。 2027年第1季,2027年1月19日公布:實際值—,預估值25.53億 USD,預估差異—,無法使用。

MTB 訊息

股利和股票分割

股利歷史

年度分割調整後的每股現金分配。

US$5.70

2025年(完整年度)+26.7% 自從 2021

2026年(部分年度):US$3.00

* 在現有股息歷史記錄中,該日曆年僅包含部分期間。

公司行動歷史

股息即將實施

除息 2026年9月1日

US$1.50

Quarterly

2026年9月1日登記 · 支付日 2026年9月30日

股息

除息 2026年6月1日

US$1.50

Quarterly

2026年6月1日登記 · 支付日 2026年6月30日

股息

除息 2026年3月2日

US$1.50

Quarterly

2026年3月2日登記 · 支付日 2026年3月31日

股息

除息 2025年12月1日

US$1.50

Quarterly

2025年12月1日登記 · 支付日 2025年12月31日

股息

除息 2025年9月2日

US$1.50

Quarterly

2025年9月2日登記 · 支付日 2025年9月30日

股息

除息 2025年6月2日

US$1.35

Quarterly

2025年6月2日登記 · 支付日 2025年6月30日

MTB同業公司

持有MTB的ETF

報告持有此股票曝險的交易所交易基金。

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