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Banco Bradesco S.A.

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NYSEFinancial ServicesBanks - Diversified

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GoAI 研究快照

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2026年7月10日

GoAI评分

Buy

Favorable setup — positive multi-factor alignment

估值

79

Undervalued

动量

50

Neutral

情绪

57

Mixed

风险韧性

66

Moderate Risk

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公司概况

公司网站

Banco Bradesco S.A., together with its subsidiaries, provides various banking products and services in Brazil and internationally. The company operates in two segments, Banking and Insurance. It engages in banking operations, including investment, national, international, and private banking, as well as investment fund management, consortium administration, middle market and corporate activities, and leasing. The company also provides retail banking products, such as demand, savings, and time deposits, as well as mutual funds, foreign exchange services, and various loans and advances comprising overdrafts, credit cards, and loans with repayments in installments; and fund management and treasury services, corporate finance, and hedge and finance operations, which include working capital financing. In addition, it provides insurance products, such as life, pension, health, and non-life, as well as related insurance operations, supplemental pension plans, and capitalization bonds. Further, the company offers cards, consortia, service packages and fees, auctions, debt renegotiation, and accounts; and various services comprising related transactions and inquiries, profile and help, purchases and benefits, and permissions. It serves individuals, corporates, and businesses. The company was incorporated in 1943 and is headquartered in Osasco, Brazil.

行业
Banks - Diversified
部门
Financial Services
总部
BR
首席执行官
Marcelo de Araújo Noronha
上市以来
2012年3月13日
雇员
82,095

市场位置

日内区间

当前US$3.13,

52周区间

当前US$3.13,

开盘价
US$3.13
前收盘价
US$3.14
成交量
6361
0.08× 平均值
平均成交量
7.93万
日均成交量
市值
340.91亿 USD
贝塔
0.23
市场参考 1
50天平均值
US$3.0892
高于平均水平+1.32%
200天平均值
US$3.2262
低于平均水平-2.98%

财务数据

财务快照

最近十二个月

估值与收益率

企业价值
8095.88亿 BRL
市盈率(TTM)
7.25×
市净率(TTM)
1.01×
市销率(TTM)
0.44×
EV/EBITDA
28.82×
盈利收益率
14.24%
自由现金流收益率
155.17%
股息率
8.69%

盈利能力和效率

毛利率
27.38%
营业利润率
7.56%
净利润率
7.12%
净资产收益率
13.27%
资产收益率
1.02%
投入资本回报率
0.90%

财务健康

负债权益比
4.44×
流动比率
0.58×
奥特曼 Z 分数
-0.22
皮奥特罗斯基 F 分数
5 共 9 个

财务报表

利润率趋势

盈利能力占已公布营收的百分比。

毛利率营业利润率净利润率
毛利率、营业利润率和净利率趋势65%43%21%-1%毛利率,2021财年:59.07%毛利率,2022财年:34.43%毛利率,2023财年:26.76%毛利率,2024财年:31.53%毛利率,2025财年:28.60%营业利润率,2021财年:20.85%营业利润率,2022财年:10.27%营业利润率,2023财年:4.01%营业利润率,2024财年:6.77%营业利润率,2025财年:6.75%净利润率,2021财年:14.71%净利润率,2022财年:8.86%净利润率,2023财年:5.60%净利润率,2024财年:6.91%净利润率,2025财年:7.60%2021财年2022财年2023财年2024财年2025财年
2021财年的毛利率为59.07%。 2022财年的毛利率为34.43%。 2023财年的毛利率为26.76%。 2024财年的毛利率为31.53%。 2025财年的毛利率为28.60%。 2021财年的营业利润率为20.85%。 2022财年的营业利润率为10.27%。 2023财年的营业利润率为4.01%。 2024财年的营业利润率为6.77%。 2025财年的营业利润率为6.75%。 2021财年的净利润率为14.71%。 2022财年的净利润率为8.86%。 2023财年的净利润率为5.60%。 2024财年的净利润率为6.91%。 2025财年的净利润率为7.60%。

损益趋势

营收

3116.58亿 BRL+24.86%

营业利润

210.25亿 BRL+24.40%

净利润

236.73亿 BRL+37.21%
损益趋势 图表3418.03亿 BRL2212.23亿 BRL1006.43亿 BRL−199.37亿 BRL营收,2021财年:1575.5亿 BRL营收,2022财年:2396.49亿 BRL营收,2023财年:2547.1亿 BRL营收,2024财年:2496.09亿 BRL营收,2025财年:3116.58亿 BRL营业利润,2021财年:328.52亿 BRL营业利润,2022财年:246.22亿 BRL营业利润,2023财年:102.08亿 BRL营业利润,2024财年:169.01亿 BRL营业利润,2025财年:210.25亿 BRL净利润,2021财年:231.72亿 BRL净利润,2022财年:212.23亿 BRL净利润,2023财年:142.51亿 BRL净利润,2024财年:172.53亿 BRL净利润,2025财年:236.73亿 BRL2021财年2022财年2023财年2024财年2025财年
2021财年的营收为1575.5亿 BRL。 2022财年的营收为2396.49亿 BRL。 2023财年的营收为2547.1亿 BRL。 2024财年的营收为2496.09亿 BRL。 2025财年的营收为3116.58亿 BRL。 2021财年的营业利润为328.52亿 BRL。 2022财年的营业利润为246.22亿 BRL。 2023财年的营业利润为102.08亿 BRL。 2024财年的营业利润为169.01亿 BRL。 2025财年的营业利润为210.25亿 BRL。 2021财年的净利润为231.72亿 BRL。 2022财年的净利润为212.23亿 BRL。 2023财年的净利润为142.51亿 BRL。 2024财年的净利润为172.53亿 BRL。 2025财年的净利润为236.73亿 BRL。
项目(BRL)2025财年2024财年2023财年2022财年2021财年
营收3116.58亿 BRL2496.09亿 BRL2547.1亿 BRL2396.49亿 BRL1575.5亿 BRL
销货成本2225.22亿 BRL1709.16亿 BRL1865.53亿 BRL1571.48亿 BRL644.8亿 BRL
毛利891.36亿 BRL786.93亿 BRL681.57亿 BRL825.01亿 BRL930.7亿 BRL
销售、一般及管理费用449.81亿 BRL431.01亿 BRL406.45亿 BRL399.42亿 BRL390.85亿 BRL
营业费用681.12亿 BRL617.93亿 BRL579.49亿 BRL578.79亿 BRL602.18亿 BRL
利息收入2671.13亿 BRL2117.34亿 BRL2114.58亿 BRL2006.13亿 BRL1382.23亿 BRL
利息支出1938.44亿 BRL1442.79亿 BRL1563.76亿 BRL1308.02亿 BRL551.21亿 BRL
折旧和摊销70.63亿 BRL67.34亿 BRL65.2亿 BRL56.63亿 BRL57.73亿 BRL
营业利润210.25亿 BRL169.01亿 BRL102.08亿 BRL246.22亿 BRL328.52亿 BRL
净利润236.73亿 BRL172.53亿 BRL142.51亿 BRL212.23亿 BRL231.72亿 BRL

公司数据更新于 2026年8月24日。

财报历史与展望

最新每股收益结果
0.13

EPS:实际值与预期值

近期已公布业绩

实际值预期值
预期数据不可用
季度EPS实际值与预期值图表0.170.140.110.0824年第4季度25年第1季度25年第2季度25年第3季度25年第4季度26年第1季度26年第2季度26年第3季度
2024年第4季度,2024年10月31日公布:实际值0.1,预期值—,预期差异—,不可用。 2025年第1季度,2025年2月7日公布:实际值0.09,预期值—,预期差异—,不可用。 2025年第2季度,2025年5月7日公布:实际值0.09,预期值—,预期差异—,不可用。 2025年第3季度,2025年7月30日公布:实际值0.1,预期值—,预期差异—,不可用。 2025年第4季度,2025年10月30日公布:实际值0.09,预期值—,预期差异—,不可用。 2026年第1季度,2026年2月6日公布:实际值0.11,预期值—,预期差异—,不可用。 2026年第2季度,2026年5月6日公布:实际值0.12,预期值—,预期差异—,不可用。 2026年第3季度,2026年8月5日公布:实际值0.13,预期值—,预期差异—,不可用。

营收:实际值与预期值

近期已公布业绩

实际值预期值
季度营收实际值与预期值图表933.49亿709.68亿485.86亿262.05亿24年第4季度暂无预期25年第1季度超预期25年第2季度超预期25年第3季度超预期25年第4季度超预期26年第1季度超预期26年第2季度超预期26年第3季度超预期
2024年第4季度,2024年10月31日公布:实际值622.06亿 USD,预期值—,预期差异—,不可用。 2025年第1季度,2025年2月7日公布:实际值662.52亿 USD,预期值308.3亿 USD,预期差异+114.90%,超出预期。 2025年第2季度,2025年5月7日公布:实际值702.46亿 USD,预期值315.88亿 USD,预期差异+122.38%,超出预期。 2025年第3季度,2025年7月30日公布:实际值765.25亿 USD,预期值362.57亿 USD,预期差异+111.06%,超出预期。 2025年第4季度,2025年10月30日公布:实际值806.73亿 USD,预期值342.76亿 USD,预期差异+135.36%,超出预期。 2026年第1季度,2026年2月6日公布:实际值845.57亿 USD,预期值359.41亿 USD,预期差异+135.26%,超出预期。 2026年第2季度,2026年5月6日公布:实际值887.18亿 USD,预期值361.85亿 USD,预期差异+145.18%,超出预期。 2026年第3季度,2026年8月5日公布:实际值873.81亿 USD,预期值371.23亿 USD,预期差异+135.38%,超出预期。

分析师评级

第三方分析师预期可能变化,并非 GoAI 建议。

评级分布

13项评级
强力买入00%
买入323%
持有862%
卖出215%
强力卖出00%

BBDO 消息

股息和股票分割

股息历史

年度分割调整后的每股现金分配。

US$0.2712

2025年(完整年度)+269.3% 自从 2022

2026年(部分年度):US$0.1399

* 在现有股息历史记录中,该日历年仅包含部分期间。

公司行动历史

股息即将实施

除息 2026年9月3日

US$0.0034

Monthly

2026年9月3日登记 · 支付日 2026年10月8日

股息

除息 2026年8月5日

US$0.0034

Monthly

2026年8月5日登记 · 支付日 2026年9月9日

股息

除息 2026年7月7日

US$0.0609

Irregular

2026年7月7日登记 · 支付日 2027年2月8日

股息

除息 2026年7月6日

US$0.0034

Monthly

2026年7月6日登记 · 支付日 2026年8月13日

股息

除息 2026年6月3日

US$0.0033

Monthly

2026年6月3日登记 · 支付日 2026年7月9日

股息

除息 2026年5月6日

US$0.0034

Monthly

2026年5月6日登记 · 支付日 2026年6月8日

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