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Banco Santander, S.A.

SAN

NYSEFinancial ServicesBanks - Diversified

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8月24日 11:08 ET

SAN公司概览

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GoAI 研究快照

简明呈现最新可用的模型信息。

2026年7月10日

GoAI评分

Buy

Favorable setup — positive multi-factor alignment

估值

81

Deep Value

动量

60

Neutral

情绪

48

Mixed

风险韧性

75

Moderate Risk

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人工智能生成的上下文仅供参考,并非投资建议。

公司概况

公司网站

Banco Santander, S.A. operates as a global financial institution, delivering a comprehensive suite of retail and commercial banking products and services. It caters to a diverse clientele, including individual consumers, small and medium-sized enterprises (SMEs), and major corporations across the world. The bank's extensive offerings encompass various deposit options, such as checking, savings, and fixed-term accounts. Its lending solutions span mortgages, consumer finance, syndicated corporate loans, and structured financing. Additionally, Santander provides critical business services like cash management, export and agency finance, trade and working capital solutions, and corporate finance, alongside a range of insurance products. The institution further specializes in cash, asset, and wealth management, as well as private banking services. Its operations also extend to corporate banking, treasury functions, risk hedging, foreign trade services, confirming, custody, and investment banking. These services are facilitated by its expansive network of 9,879 branches. Established in 1856 and based in Madrid, Spain, the company adopted its current name, Banco Santander, S.A., in June 2007, having previously been known as Banco Santander Central Hispano S.A.

行业
Banks - Diversified
部门
Financial Services
总部
ES
首席执行官
Hector Blas Grisi Checa
上市以来
1987年7月30日
雇员
185,279

市场位置

日内区间

当前US$14.765,

52周区间

当前US$14.765,

开盘价
US$14.70
前收盘价
US$14.59
成交量
684.89万
0.63× 平均值
平均成交量
1082.21万
日均成交量
市值
2167.24亿 USD
贝塔
0.93
市场参考 1
50天平均值
US$13.90
高于平均水平+6.22%
200天平均值
US$12.2832
高于平均水平+20.21%

财务数据

财务快照

最近十二个月

估值与收益率

企业价值
4720.41亿 EUR
市盈率(TTM)
11.45×
市净率(TTM)
1.71×
市销率(TTM)
2.75×
EV/EBITDA
21.59×
盈利收益率
9.12%
自由现金流收益率
-14.54%
股息率
1.89%

盈利能力和效率

毛利率
72.30%
营业利润率
28.79%
净利润率
23.93%
净资产收益率
13.67%
资产收益率
0.76%
投入资本回报率
1.78%

财务健康

负债权益比
4.12×
流动比率
0.25×
奥特曼 Z 分数
0.3
皮奥特罗斯基 F 分数
4 共 9 个

财务报表

利润率趋势

盈利能力占已公布营收的百分比。

毛利率营业利润率净利润率
毛利率、营业利润率和净利率趋势72%49%26%3%毛利率,2021财年:66.70%毛利率,2022财年:49.82%毛利率,2023财年:38.54%毛利率,2024财年:39.41%毛利率,2025财年:40.05%营业利润率,2021财年:23.65%营业利润率,2022财年:17.52%营业利润率,2023财年:13.51%营业利润率,2024财年:14.65%营业利润率,2025财年:15.58%净利润率,2021财年:13.21%净利润率,2022财年:11.04%净利润率,2023财年:9.09%净利润率,2024财年:9.68%净利润率,2025财年:11.76%2021财年2022财年2023财年2024财年2025财年
2021财年的毛利率为66.70%。 2022财年的毛利率为49.82%。 2023财年的毛利率为38.54%。 2024财年的毛利率为39.41%。 2025财年的毛利率为40.05%。 2021财年的营业利润率为23.65%。 2022财年的营业利润率为17.52%。 2023财年的营业利润率为13.51%。 2024财年的营业利润率为14.65%。 2025财年的营业利润率为15.58%。 2021财年的净利润率为13.21%。 2022财年的净利润率为11.04%。 2023财年的净利润率为9.09%。 2024财年的净利润率为9.68%。 2025财年的净利润率为11.76%。

损益趋势

营收

1198.94亿 EUR-7.71%

营业利润

186.81亿 EUR-1.82%

净利润

141.01亿 EUR+12.14%
损益趋势 图表1420.88亿 EUR933.74亿 EUR446.6亿 EUR−40.55亿 EUR营收,2021财年:614.99亿 EUR营收,2022财年:870.27亿 EUR营收,2023财年:1218.69亿 EUR营收,2024财年:1299.09亿 EUR营收,2025财年:1198.94亿 EUR营业利润,2021财年:145.47亿 EUR营业利润,2022财年:152.5亿 EUR营业利润,2023财年:164.59亿 EUR营业利润,2024财年:190.27亿 EUR营业利润,2025财年:186.81亿 EUR净利润,2021财年:81.24亿 EUR净利润,2022财年:96.05亿 EUR净利润,2023财年:110.76亿 EUR净利润,2024财年:125.74亿 EUR净利润,2025财年:141.01亿 EUR2021财年2022财年2023财年2024财年2025财年
2021财年的营收为614.99亿 EUR。 2022财年的营收为870.27亿 EUR。 2023财年的营收为1218.69亿 EUR。 2024财年的营收为1299.09亿 EUR。 2025财年的营收为1198.94亿 EUR。 2021财年的营业利润为145.47亿 EUR。 2022财年的营业利润为152.5亿 EUR。 2023财年的营业利润为164.59亿 EUR。 2024财年的营业利润为190.27亿 EUR。 2025财年的营业利润为186.81亿 EUR。 2021财年的净利润为81.24亿 EUR。 2022财年的净利润为96.05亿 EUR。 2023财年的净利润为110.76亿 EUR。 2024财年的净利润为125.74亿 EUR。 2025财年的净利润为141.01亿 EUR。
项目(EUR)2025财年2024财年2023财年2022财年2021财年
营收1198.94亿 EUR1299.09亿 EUR1218.69亿 EUR870.27亿 EUR614.99亿 EUR
销货成本718.79亿 EUR787.11亿 EUR749.03亿 EUR436.67亿 EUR204.81亿 EUR
毛利480.15亿 EUR511.98亿 EUR469.66亿 EUR433.6亿 EUR410.18亿 EUR
销售、一般及管理费用215.33亿 EUR221.84亿 EUR216.71亿 EUR203.59亿 EUR181.01亿 EUR
营业费用293.34亿 EUR321.71亿 EUR305.07亿 EUR281.1亿 EUR264.71亿 EUR
利息收入1017.1亿 EUR1127.35亿 EUR1052.52亿 EUR714.3亿 EUR464.63亿 EUR
利息支出593.62亿 EUR660.67亿 EUR619.91亿 EUR328.11亿 EUR130.93亿 EUR
折旧和摊销31.78亿 EUR32.94亿 EUR31.84亿 EUR29.85亿 EUR27.56亿 EUR
营业利润186.81亿 EUR190.27亿 EUR164.59亿 EUR152.5亿 EUR145.47亿 EUR
净利润141.01亿 EUR125.74亿 EUR110.76亿 EUR96.05亿 EUR81.24亿 EUR

公司数据更新于 2026年8月24日。

财报历史与展望

EPS超预期率
18%
超预期2次、低于预期5次、符合预期4次
平均EPS意外幅度
+0.29%
11 类似报告
最新每股收益结果
0.27
预期0.29 · 低于预期6.90%

EPS:实际值与预期值

近期已公布业绩

实际值预期值
季度EPS实际值与预期值图表0.450.360.270.1825年第1季度超预期25年第2季度符合预期25年第3季度低于预期25年第4季度低于预期26年第1季度符合预期26年第2季度超预期26年第3季度低于预期26年第4季度预期值
2025年第1季度,2025年2月5日公布:实际值0.21,预期值0.206,预期差异+1.74%,超出预期。 2025年第2季度,2025年4月30日公布:实际值0.22,预期值0.22,预期差异0.00%,符合预期。 2025年第3季度,2025年7月30日公布:实际值0.22,预期值0.26,预期差异-15.38%,低于预期。 2025年第4季度,2025年10月29日公布:实际值0.23,预期值0.25,预期差异-8.00%,低于预期。 2026年第1季度,2026年2月4日公布:实际值0.25,预期值0.25,预期差异0.00%,符合预期。 2026年第2季度,2026年4月29日公布:实际值0.414,预期值0.29,预期差异+42.90%,超出预期。 2026年第3季度,2026年7月22日公布:实际值0.27,预期值0.29,预期差异-6.90%,低于预期。 2026年第4季度,2026年10月28日公布:实际值—,预期值0.31,预期差异—,不可用。

营收:实际值与预期值

近期已公布业绩

实际值预期值
季度营收实际值与预期值图表197.67亿174.93亿152.18亿129.44亿25年第1季度超预期25年第2季度低于预期25年第3季度超预期25年第4季度低于预期26年第1季度超预期26年第2季度超预期26年第3季度超预期26年第4季度预期值
2025年第1季度,2025年2月5日公布:实际值163.73亿 USD,预期值155.26亿 USD,预期差异+5.45%,超出预期。 2025年第2季度,2025年4月30日公布:实际值137.04亿 USD,预期值156.79亿 USD,预期差异-12.60%,低于预期。 2025年第3季度,2025年7月30日公布:实际值168.75亿 USD,预期值152.52亿 USD,预期差异+10.64%,超出预期。 2025年第4季度,2025年10月29日公布:实际值141.77亿 USD,预期值158.9亿 USD,预期差异-10.78%,低于预期。 2026年第1季度,2026年2月4日公布:实际值190.07亿 USD,预期值184.46亿 USD,预期差异+3.04%,超出预期。 2026年第2季度,2026年4月29日公布:实际值177.14亿 USD,预期值176.65亿 USD,预期差异+0.28%,超出预期。 2026年第3季度,2026年7月22日公布:实际值179.22亿 USD,预期值178.97亿 USD,预期差异+0.14%,超出预期。 2026年第4季度,2026年10月28日公布:实际值—,预期值183.77亿 USD,预期差异—,不可用。

分析师评级

第三方分析师预期可能变化,并非 GoAI 建议。

分析师目标价

平均目标

US$3.00

下跌空间 79.68%
过去 12 个月12个月预测最高:US$3.00平均的:US$3.00最低:US$3.00

评级分布

25项评级
强力买入00%
买入1664%
持有624%
卖出312%
强力卖出00%

近期分析师行动

4 机构
Morgan StanleyupgradeEqual WeightOverweight
RBC Capital MktsupgradeSector PerformOutperform
KeplerupgradeHoldBuy
BarclaysupgradeEqual WeightOverweight

SAN 消息

SAN同业公司

持有SAN的ETF

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