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Medtronic plc

MDT

NYSEHealthcareMedical - Devices

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2026年7月10日

GoAI评分

Buy

Favorable setup — positive multi-factor alignment

估值

84

Deep Value

动量

43

Neutral

情绪

65

Bullish

风险韧性

70

Moderate Risk

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公司概况

公司网站

Medtronic plc is a leading global medical technology enterprise that invents, develops, manufactures, and distributes an extensive range of device-based medical therapies. These solutions serve healthcare systems, clinicians, physicians, and patients across the world. The company's operations are categorized into several key portfolios: Cardiovascular Portfolio: This segment focuses on cardiac health, providing technologies for heart rhythm management, including implantable pacemakers, defibrillators, and monitoring systems, alongside cardiac ablation tools and remote patient software. It also addresses structural heart issues with products like aortic and pulmonary valves, surgical repair devices, and endovascular stent grafts, in addition to offerings for percutaneous coronary interventions (e.g., angioplasty balloons). Medical Surgical Portfolio: Offering a broad spectrum of surgical instruments and therapies, this division includes staples, vessel sealing devices, wound closure products, and electrosurgical equipment. It also pioneers surgical artificial intelligence and robotic-assisted platforms, alongside solutions for hernia repair, gynecology, lung conditions, minimally invasive gastrointestinal and hepatologic diagnostics, patient monitoring, airway management, ventilation therapies, and renal disease. Neuroscience Portfolio: This division delivers specialized products for a diverse group of medical professionals, such as spinal surgeons, neurosurgeons, neurologists, pain management specialists, and ENT experts. Its offerings span energy surgical instruments, advanced image-guided and intra-operative imaging systems, robotic guidance for spine procedures, and therapies targeting the brain's vasculature. Diabetes Operating Unit: Dedicated to diabetes management, this unit provides innovative solutions like insulin pumps and their associated consumables, continuous glucose monitoring (CGM) systems, and smart insulin pen technologies. Established in 1949, Medtronic plc maintains its corporate headquarters in Dublin, Ireland.

行业
Medical - Devices
部门
Healthcare
总部
IE
首席执行官
Geoffrey Straub Martha
上市以来
1973年5月2日
雇员
95,000

市场位置

日内区间

当前US$92.96,

52周区间

当前US$92.96,

开盘价
US$93.43
前收盘价
US$93.35
成交量
246.5万
0.27× 平均值
平均成交量
929.87万
日均成交量
市值
1189.93亿 USD
贝塔
0.57
市场参考 1
50天平均值
US$84.3532
高于平均水平+10.20%
200天平均值
US$89.7995
高于平均水平+3.52%

财务数据

财务快照

最近十二个月

估值与收益率

企业价值
1328.12亿 USD
市盈率(TTM)
24.79×
市净率(TTM)
2.41×
市销率(TTM)
3.27×
EV/EBITDA
13.54×
盈利收益率
4.49%
自由现金流收益率
5.08%
股息率
3.07%

盈利能力和效率

毛利率
65.02%
营业利润率
17.78%
净利润率
13.20%
净资产收益率
9.70%
资产收益率
5.16%
投入资本回报率
6.13%

财务健康

负债权益比
0.57×
流动比率
2.13×

财务报表

利润率趋势

盈利能力占已公布营收的百分比。

毛利率营业利润率净利润率
毛利率、营业利润率和净利率趋势74%51%28%6%毛利率,2022财年:67.98%毛利率,2023财年:65.67%毛利率,2024财年:65.34%毛利率,2025财年:65.32%毛利率,2026财年:65.02%营业利润率,2022财年:18.15%营业利润率,2023财年:17.56%营业利润率,2024财年:15.89%营业利润率,2025财年:17.76%营业利润率,2026财年:17.78%净利润率,2022财年:15.90%净利润率,2023财年:12.03%净利润率,2024财年:11.36%净利润率,2025财年:13.90%净利润率,2026财年:13.20%2022财年2023财年2024财年2025财年2026财年
2022财年的毛利率为67.98%。 2023财年的毛利率为65.67%。 2024财年的毛利率为65.34%。 2025财年的毛利率为65.32%。 2026财年的毛利率为65.02%。 2022财年的营业利润率为18.15%。 2023财年的营业利润率为17.56%。 2024财年的营业利润率为15.89%。 2025财年的营业利润率为17.76%。 2026财年的营业利润率为17.78%。 2022财年的净利润率为15.90%。 2023财年的净利润率为12.03%。 2024财年的净利润率为11.36%。 2025财年的净利润率为13.90%。 2026财年的净利润率为13.20%。

损益趋势

营收

363.64亿 USD+8.43%

营业利润

64.67亿 USD+8.60%

净利润

48亿 USD+2.96%
损益趋势 图表396.33亿 USD265.58亿 USD134.82亿 USD4.07亿 USD营收,2022财年:316.86亿 USD营收,2023财年:312.27亿 USD营收,2024财年:323.64亿 USD营收,2025财年:335.37亿 USD营收,2026财年:363.64亿 USD营业利润,2022财年:57.52亿 USD营业利润,2023财年:54.85亿 USD营业利润,2024财年:51.44亿 USD营业利润,2025财年:59.55亿 USD营业利润,2026财年:64.67亿 USD净利润,2022财年:50.39亿 USD净利润,2023财年:37.58亿 USD净利润,2024财年:36.76亿 USD净利润,2025财年:46.62亿 USD净利润,2026财年:48亿 USD2022财年2023财年2024财年2025财年2026财年
2022财年的营收为316.86亿 USD。 2023财年的营收为312.27亿 USD。 2024财年的营收为323.64亿 USD。 2025财年的营收为335.37亿 USD。 2026财年的营收为363.64亿 USD。 2022财年的营业利润为57.52亿 USD。 2023财年的营业利润为54.85亿 USD。 2024财年的营业利润为51.44亿 USD。 2025财年的营业利润为59.55亿 USD。 2026财年的营业利润为64.67亿 USD。 2022财年的净利润为50.39亿 USD。 2023财年的净利润为37.58亿 USD。 2024财年的净利润为36.76亿 USD。 2025财年的净利润为46.62亿 USD。 2026财年的净利润为48亿 USD。
项目(USD)2026财年2025财年2024财年2023财年2022财年
营收363.64亿 USD335.37亿 USD323.64亿 USD312.27亿 USD316.86亿 USD
销货成本127.21亿 USD116.32亿 USD112.16亿 USD107.19亿 USD101.45亿 USD
毛利236.43亿 USD219.05亿 USD211.48亿 USD205.08亿 USD215.41亿 USD
研究与开发28.73亿 USD27.32亿 USD27.35亿 USD26.96亿 USD27.46亿 USD
销售、一般及管理费用117.84亿 USD108.49亿 USD107.36亿 USD104.15亿 USD102.92亿 USD
营业费用171.79亿 USD159.5亿 USD160.04亿 USD150.23亿 USD157.89亿 USD
利息支出7.15亿 USD7.29亿 USD7.19亿 USD6.36亿 USD5.53亿 USD
折旧和摊销29.58亿 USD28.61亿 USD26.47亿 USD26.97亿 USD27.07亿 USD
营业利润64.67亿 USD59.55亿 USD51.44亿 USD54.85亿 USD57.52亿 USD
净利润48亿 USD46.62亿 USD36.76亿 USD37.58亿 USD50.39亿 USD

公司数据更新于 2026年8月24日。

财报历史与展望

EPS超预期率
100%
超预期11次、低于预期0次、符合预期0次
平均EPS意外幅度
+2.38%
11 类似报告
最新每股收益结果
1.55
预期1.54 · 超预期0.65%

EPS:实际值与预期值

近期已公布业绩

实际值预期值
季度EPS实际值与预期值图表1.681.511.341.1724年第4季度超预期25年第1季度超预期25年第2季度超预期25年第3季度超预期25年第4季度超预期26年第1季度超预期26年第2季度超预期26年第3季度预期值
2024年第4季度,2024年11月19日公布:实际值1.26,预期值1.25,预期差异+0.80%,超出预期。 2025年第1季度,2025年2月18日公布:实际值1.39,预期值1.36,预期差异+2.21%,超出预期。 2025年第2季度,2025年5月21日公布:实际值1.62,预期值1.58,预期差异+2.53%,超出预期。 2025年第3季度,2025年8月19日公布:实际值1.26,预期值1.23,预期差异+2.44%,超出预期。 2025年第4季度,2025年11月18日公布:实际值1.36,预期值1.31,预期差异+3.82%,超出预期。 2026年第1季度,2026年2月17日公布:实际值1.36,预期值1.34,预期差异+1.49%,超出预期。 2026年第2季度,2026年6月3日公布:实际值1.55,预期值1.54,预期差异+0.65%,超出预期。 2026年第3季度,2026年9月1日公布:实际值—,预期值1.39,预期差异—,不可用。

营收:实际值与预期值

近期已公布业绩

实际值预期值
季度营收实际值与预期值图表101.99亿94.27亿86.55亿78.82亿24年第4季度超预期25年第1季度低于预期25年第2季度超预期25年第3季度超预期25年第4季度超预期26年第1季度超预期26年第2季度超预期26年第3季度预期值
2024年第4季度,2024年11月19日公布:实际值84.03亿 USD,预期值82.75亿 USD,预期差异+1.55%,超出预期。 2025年第1季度,2025年2月18日公布:实际值82.92亿 USD,预期值83.27亿 USD,预期差异-0.42%,低于预期。 2025年第2季度,2025年5月21日公布:实际值89.27亿 USD,预期值88.19亿 USD,预期差异+1.23%,超出预期。 2025年第3季度,2025年8月19日公布:实际值85.78亿 USD,预期值83.79亿 USD,预期差异+2.38%,超出预期。 2025年第4季度,2025年11月18日公布:实际值89.61亿 USD,预期值88.67亿 USD,预期差异+1.06%,超出预期。 2026年第1季度,2026年2月17日公布:实际值90.17亿 USD,预期值89.11亿 USD,预期差异+1.19%,超出预期。 2026年第2季度,2026年6月3日公布:实际值98.07亿 USD,预期值96.2亿 USD,预期差异+1.94%,超出预期。 2026年第3季度,2026年9月1日公布:实际值—,预期值95.46亿 USD,预期差异—,不可用。

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